Сравнительный аналитический баланс

СРАВНИТЕЛЬНЫЙ АНАЛИТИЧЕСКИЙ БАЛАНС

ООО «ВАРИАНТ» ЗА 2006 ГОД

Исследование структуры пассива позволяет установить причину финансовой неустойчивости предприятия. Увеличение удельного веса производственных запасов может свидетельствовать о наращивании производствен­ного потенциала, стремлении за счет вложений в производствен­ные запасы защитить денежные активы организации от обесценивания под воздействием инфляции, нерациональности выбранной хозяйственной стратегии, вследствие которой значительная часть текущих иммобилизована в запасах, ликвидность которых может быть ненадежной. Задача анализа ликвидности баланса возникает из-за необходи­мости оценки платежеспособности организации.

Ликвидность баланса — это степень покрытия обязательств орга­низации ее активами, срок превращения которых в деньги соответ­ствует сроку погашения обязательств.

Анализ ликвидности баланса (таблица №3) заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположен­ных в порядке их убывания ликвидности, с обязательствами по пас­сиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенны­ми в порядке возрастания сроков.

Таблица №3

АНАЛИЗ ЛИКВИДНОСТИ БАЛАНСА ООО «ВАРИАНТ»

Классификация активов предприятия в зависимости от степени ликвидности:

А1 — наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткос­рочные финансовые вложения);·

А2 — быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты);

АЗ — медленно реализуемые активы (статьи раздела 11, включая запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскую задолжен­ность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты и прочие оборотные активы);

А4 — труднореализуемые активы (внеоборотные активы).

Классификация активов предприятия в зависимости от степени ликвидности:

П1 — наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность); .

П2 — краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и заем­ные средства);

П3 — долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты и заемные средства);

П4 — постоянные пассивы (статьи раздела IV пассива баланса).

Исходя из анализа, ликвидность баланса можно охарактеризовать как недостаточную. Сопоставление двух первых неравенств свиде­тельствует о том, что организации в ближайшее время не удастся по­править свою платежеспособность. За 2004 год в организации возрос платежный недостаток наиболее ликвидных активов для покрытия срочных обязательств.

Баланс считается абсолютно ликвидны, если имеют место следующие соотношения:

А1 ³ П1, A2 ³ П2, А3 ³ П3, А4 £ П4.

Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вы­числить следующие показатели:

1) текущую ликвидность, которая свидетельствует о платежеспособности (+) или не платежеспособности (-) организации:

ТЛ = (А1 + А2) — (П1 + П2),

ТЛ на начало года = (12 + 100) — (4788 + О) = — 4 676;

ТЛ на конец года = (200 + 106) — (9913 + 200) = 11 607.

На основании данных расчетов можно сделать вывод, что 000 «Вариант» является не платежеспособным предприятием;

2)перспективная ликвидность (ПЛ) — это прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей:

ПЛ=А3-П3,

ПЛ на начало года = 4 295,

ПЛ на конец года = 11 315.

Согласно данным расчетам можно сделать вывод, что в перспек­тиве у предприятия увеличится платежеспособность.

Для оценки платежеспособности организации необходимо рас­считать финансовые коэффициенты платежеспособности.

1. Общий показатель платежеспособности (L1):

2. Коэффициент абсолютной ликвидности (L2):

3. Коэффициент критической оценки (L3):

4. Коэффициент текущей ликвидности (L4):

5. Коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5):

6. Доля собственных оборотных средств в активах (L6):

7. Коэффициент обеспеченности собственными средствами (L7):

Таблица №4.

ХАРАКТЕРИСТИКА ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ООО «ВАРИАНТ»

Коэффициенты платежеспособности На начало года На конец года Отклонение (+,-)
4=3-2
Общий показатель платежеспособности (L1) 112,54 3,04 -109,5
Коэффициент абсолютной ликвидности (L2) 0,002 0,016 +0,014
Коэффициент критической оценки (L3) 0,023 0,025 +0,002
Коэффициент текущей ликвидности (L4) 0,92 0,97 +0,05
Коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5) -13,24 -45,98 -32,74
Доля собственных оборотных средств в активах (L6) 0,84 0,94 +0,1
Коэффициент обеспеченности собственными средствами (L7) -0,09 -0,025 +0,065

Различные показатели платежеспособности не только дают ха­рактеристику устойчивости финансового состояния организации при различных методах учета ликвидности средств, но и отвечают интересам различных внешних пользователей аналитической ин формации. Например, для поставщиков сырья и материалов наибо­лее подходящий — коэффициент абсолютной ликвидности. Банк, дающий кредит организации, больше внимания уделяет коэффици­енту критической оценки. Покупатели и держатели акций в большей степени оценивают финансовую устойчивость по коэффициенту текущей ликвидности.

В конце 2004 г. ООО «Вариант» смогло оплатить только 1,6 % сво­их краткосрочных обязательств. Коэффициент критической оценки показывает, какая часть текущих обязательств может быть погаше­на не только за счет ожидаемых поступлений от разных дебиторов. У данной организации наблюдается незначительное повышение данного коэффициента к концу 2004 г. Это положительная тенден­ция. Коэффициент текущей ликвидности позволяет установить, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обя­зательства. Это главный показатель платежеспособности. К концу 2004 г. значение коэффициента текущей ликвидности приближается к единице, это говорит о том, что организация располагает неболь­шим объемом свободных ресурсов, которые формируются за счет собственных источников.

Оценка финансового состояния организации считается непол­ной, если не проведен анализ финансовой устойчивости.

Финансовая устойчивость — это характеристика стабильности финансового положения предприятия, обеспечиваемая высокой долей собственного капитала в общей сумме используемых им финансо­вых средств. Оценка уровня финансовой устойчивости организации осуществляется с использованием системы показателей.

Задача анализа финансовой устойчивости состоит в оценке сте­пени независимости от заемных источников финансирования.

Структура капитала — это показатель, который характеризует соотношение сумм собственного и заемного капиталов. Данный пока­затель используется при определении уровня финансовой устойчи­вости предприятия, при управлении эффектом финансового рычага, при расчете средневзвешенной стоимости капитала.

Оптимизация структуры капитала — это процесс определения соотношения использования собственного и заемного капиталов, при котором обеспечиваются оптимальные пропорции между уров­нем рентабельности собственного капитала и уровнем финансовой устойчивости.

Целевая финансовая структура капитала — это внутренний фи­нансовый норматив предприятия, в соответствии с которым форми­руется соотношение собственного и заемного капиталов.

Долгосрочные пассивы и собственный капитал направляются преимущественно на приобретение основных средств, на капиталь­ные вложения во внеоборотные активы. Для исполнения условия платежеспособности необходимо, чтобы денежные средства, средства в расчетах и материальные оборотные активы покрывали крат­косрочные пассивы.

Необходимо, чтобы соблюдалось следующее соотношение:

Оборотные активы < (Собственный капитал х 2 — Внеоборотные активы).

По балансу ООО «Вариант» приведенное условие на начало и ко­нец отчетного периода не соблюдается, следовательно, организация не является финансово независимой.

На начало года: 4 407 < (429 х 2 — 810).

На конец года: 11 621 < (442 х 2 — 734).

Это самый простой и приблизительный способ финансовой оцен­ки предприятия.

Коэффициенты оценки финансовой устойчивости предприятия.

1. Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага) (U1) — это отношение заемного капитала к собственному капиталу.

2. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования (U2) — это отношение разницы между собствен­ным капиталом и внеоборотными активами к оборотным активам.

3. Коэффициент финансовой независимости (U3) — это отношение собственного капитала к валюте баланса.

4. Коэффициент финансирования (U4) — это отношение соб­ственного капитала к заемному капиталу.

5. Коэффициент финансовой устойчивости (U5) — это отноше­ние суммы между собственным капиталом и долгосрочными обяза­тельствами к валюте баланса.

По данным таблицы №5 можно сделать вывод, что у ООО «Вариант» неустойчивое финансовое положение, так как коэффициент капи­тализации (U1) должен быть меньше или равен 1,5. На величину этого показателя оказывают влияние такие факторы, как оборачи­ваемость, спрос на реализуемую продукцию, налаженность каналов сбыта и уровень постоянных затрат. Коэффициент обеспеченности (U2) собственными источниками финансирования показывает, что у дан­ной организации оборотные активы не финансируются за счет соб­ственных источников.

Таблица №5.

ХАРАКТЕРИСТИКА ПОКАЗАТЕЛЕЙ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ООО «ВАРИАНТ»

Коэффициенты платежеспособности Код строк На начало года На конец года Отклонения
5=4-3
Коэффициент капитализации (U1) 590 + 690 11,16 26,95 +15,79
Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования (U2) 490 – 190 -0,09 -0,03 +0,06
Коэффициент финансовой независимости (U3) 490 0,08 0,04 -0,04
Коэффициент финансирования (U4) 490 590 + 690 0,09 0,04 -0,05
Коэффициент финансовой устойчивости (U5) 490 + 590 0,08 0,03 -0,05

Обобщающим показателем финансовой независимости является излишек или недостаток источников средств для формирования за­пасов, который определяется в виде разницы величины источников средств и величины запасов. Коэффициент финансовой независи­мости ниже критической точки

(U3 ³ 0,4 ¸ 0,6), что свидетельствует о неблагоприятной финансовой ситуации, это подтверждает и зна­чение коэффициента финансирования, который так же ниже крити­ческой точки (U4 ³ 0,7; opt » 1,5).

Классификация типов финансового состояния организации.

1.Абсолютная независимость. Этот тип встречается крайне ред­ко, представляет собой крайний тип финансовой устойчивости и от­вечает следующим условиям:

— трехкомпонентный показатель типа ситуации.

2.Нормальная независимость финансового состояния, которая гарантирует платежеспособность:

— трехкомпонентный показатель типа ситуации.

3. Неустойчивое финансовое состояние — наблюдается наруше­ние платежеспособности, но сохраняется возможность восстановле­ния равновесия путем пополнения источников собственных средств за счет сокращения дебиторской задолженности, ускорения обора­чиваемости запасов:

— трехкомпонентный показатель типа ситуации.

4. Кризисное финансовое состояние — предприятие полностью зависит от заемных источников финансирования собственного капитала и долго- и краткосрочных кредитов и займов не хватает для финансирования материальных оборотных средств, т. е. попол­нение запасов идет за счет средств, которые образуются в результате замедления погашения кредиторской задолженности, S(Ф) = {О, О, О}.

ООО «Вариант» имеет неустойчивое финансовое состояние как в начале 2004 года, так и в конце его (таблице №6). В данной ситуации необходима опти­мизация структуры пассивов. Финансовая устойчивость может быть восстановлена путем обоснованного снижения запасов и затрат, а об их увеличении к концу года показывает коэффициент манев­ренности (L5).

Таблица №6.

ФИНАНСОВОЕ СОСТОЯНИЕ ООО «ВАРИАНТ»

АНАЛИТИЧЕСКИЙ БАЛАНС — БАЛАНС-НЕТТО

Бухгалтерский баланс, используемый для проведения финансового анализа, не обладает в достаточной степени свойствами, необходимыми для анализа, вследствие чего возникает необходимость в формировании аналитического баланса. Уплотнённый аналитический баланс-нетто формируют путём агрегирования однородных по своему составу элементов балансовых статей в необходимых аналитических разрезах. Аналитический баланс характеризуется тем, что сводит воедино и систематизирует те расчёты и прикидки, которые осуществляет аналитик при первоначальном знакомстве с балансом.

Сравнительный аналитический баланс включает показатели горизонтального и вертикального анализа. В ходе горизонтального анализа определяется изменение разных статей баланса за анализируемый период (абсолютное и относительное отклонение). В ходе вертикального анализа определяется удельный вес статей баланса.

Для общей оценки динамики финансового состояния необходимо сгруппировать статьи баланса в отдельные группы: по признаку ликвидности — статьи актива и по срочности обязательств — статьи пассива.

Аналитическая группировка актива баланса (таблица 1).

Имущество предприятия (валюта баланса) = строка 300. Характеризует общую величину используемых в обороте хозяйственных средств.

Иммобилизованные внеоборотные активы = строка 190 (итого по разделу 1), либо сумма строк 110, 120, 130, 140, 150.

Оборотные активы = строка 290 (итого по разделу 2). Функционируют в течение одного кругооборота, различаются по степени ликвидности.

Так как оборотные активы различаются по уровню ликвидности, необходимо провести группировку внутри оборотных активов.

Запасы и затраты = сумма строк 210 и 220.

Дебиторская задолженность = сумма строк 230, 240, 270: отвлечение средств из оборота, использование другими хозяйствующими субъектами, снижение величины финансовых ресурсов и возможностей предприятия.

Абсолютной ликвидностью обладают денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги) = сумма строк 250 и 260.

Расчёт осуществляется на начало и на конец периода, определяется абсолютное отклонение.

Для того чтобы рассчитать структуру имущества (% к итогу), каждую строчку аналитического баланса делим на имущество и умножаем на 100.

Расчёт осуществляется с точностью до 0,01%.

Сумма оборотных и внеоборотных активов в % = 100.

Сумма запасов, дебиторской задолженности, денежных средств и краткосрочных финансовых вложений в % = величина % оборотных активов.

Для того чтобы рассчитать отклонение в %, проводим простое сопоставление (конец периода в % — начало).

Относительное отклонение (%) внеоборотных и оборотных активов = 0.

Таблица 1.

Аналитическая группировка и анализ актива баланса.

Актив баланса

На начало года

На конец года

Отклонения

Тыс. руб.

% к итогу

Тыс. руб.

% к итогу

Тыс. руб.

% к итогу

Имущество

1. Иммобилизованные внеоборотные активы

80,18

78,82

-1,36

2. Оборотные активы

19,82

21,18

1,36

2.1. Запасы

6,93

7,75

0,82

2.2. Дебиторская задолженность

9,54

6,79

-2,75

2.3. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения

3,35

6,64

3,29

1. Иммобилизованные внеоборотные активы: НГ=37077 тыс. р., КГ=38631 тыс. р.

Абсолютное отклонение = 38631-37077 = 1554 тыс. р.

% к итогу на НГ = 37077/46242*100 = 80,18%.

% к итогу на КГ = 38631/49012*100 = 78,82%.

% отклонение = 78,82-80,18 = -1,36%, — доля внеоборотных активов в составе имущества к концу отчётного года уменьшилась на 1,36%.

2. Оборотные активы: НГ=9165 тыс. р., КГ=10381 тыс. р.

Абсолютное отклонение = 10381-9165 = 1216 тыс. р.

% к итогу на НГ = 9165/46242*100 = 19,82%.

% к итогу на КГ = 10381/49012*100 = 21,18%.

% отклонение = 21,18-19,82 = 1,36%, — доля оборотных активов в составе имущества возросла к концу отчётного года на 1.36%.

3. Запасы: НГ = 3206 тыс. р., КГ = 3799 тыс. р.

Абсолютное отклонение = 3799-3206 = 593 тыс. р.

% к итогу на НГ = 3206/46242*100 = 6,93%.

% к итогу на КГ = 3799/49012*100 = 7,75%.

% отклонение = 7,75-6,93 = 0,82%, — доля запасов в составе оборотных активов возросла на 0,82%.

4. Дебиторская задолженность: НГ = 4411 тыс. р., КГ = 3330 тыс. р.

Абсолютное отклонение = 3330-4411 = -1081 тыс. р.

% к итогу на НГ = 4411/46242*100 = 9,54%.

% к итогу на КГ = 3330/49012*100 = 6,79%.

% отклонение = 6,79-9,54 = -2,75%, — доля дебиторской задолженности в составе оборотных активов сократилась на 2,75%.

5. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения: НГ = 1548 тыс. р., КГ = 3252 тыс. р.

Абсолютное отклонение = 3252-1548 = 1704 тыс. р.

% к итогу на НГ = 1548/46242*100 = 3,35%.

% к итогу на КГ = 3252/49012*100 =6,64%.

% отклонение = 6,64-3,35 = 3,29%, — доля денежных средств и краткосрочных финансовых вложений в составе оборотных активов возросла на 3,29%.

Аналитическая группировка пассива баланса (таблица 2).

В пассиве отражён капитал, формирующий имущество (хозяйственные средства).

Источники имущества (капитал) = итого по строке 700.

Собственный капитал = сумма строк 490 и 640 (итого по разделу 3): устойчивые, постоянные пассивы, находящиеся в обороте длительное время.

Заёмный капитал = сумма строк 590, 610, 620, 630, 650, 660 (итого по разделу 4): представлен капиталом долгосрочного и краткосрочного использования.

Долгосрочные пассивы = строка 590 (итого по разделу 4).

Краткосрочные пассивы (кредиты и займы) = строка 610.

Кредиторская задолженность = сумма строк 620, 630, 650, 660: средства, находящиеся в обороте данного предприятия и увеличивающие его финансовые возможности, однако использование отдельных его элементов кредиторской задолженности может привести к экономическим санкциям и снижению финансовой устойчивости.

Расчёт осуществляется по каждому периоду в отдельности, определяется абсолютное отклонение; рассчитывают структуру источников имущества, отклонение по структуре.

Отклонение в % собственного и заёмного капитала должно быть равно 0.

Таблица 2.

Аналитическая группировка и анализ пассива баланса.

Пассив баланса

На начало года

На конец года

Отклонения

Тыс. руб.

% к итогу

Тыс. руб.

% к итогу

Тыс. руб.

% к итогу

Источники имущества

1. Собственный капитал

90,43

93,84

3,41

2. Заёмный капитал

9,57

6,16

-3,41

2.1. Долгосрочные пассивы

0,67

0,79

0,12

2.2. Краткосрочные пассивы

2.3. Кредиторская задолженность

8,9

5,37

-3,53

1. Собственный капитал: НГ = 41817 тыс. р., КГ = 45995 тыс. р.

Абсолютное отклонение = 45995-41817 = 4178 тыс. р.

% к итогу на НГ = 41817/46242*100 = 90,43%.

% к итогу на КГ = 45995/49012*100 = 93,84%

% отклонение = 93,84-90,43 = 3,41%, — доля собственного капитала в составе источников формирования имущества возросла на 3,41%.

2. Заёмный капитал: НГ = 4425 тыс. р., КГ = 3017 тыс. р.

Абсолютное отклонение = 3017-4425 = -1408 тыс. р.

% к итогу на НГ = 4425/46242*100 = 9,57%.

% к итогу на КГ = 3017/49012*100 = 6,16%.

% отклонение = 6,16-9,57 = -3,41%, — доля заёмного капитала в составе источников формирования имущества сократилась на 3,41%.

3. Долгосрочные пассивы: НГ = 309 тыс. р., КГ = 385 тыс. р.

Абсолютное отклонение = 385-309 = 76 тыс. р.

% к итогу на НГ = 309/46242*100 = 0,67%.

% к итогу на КГ = 385/49012*100 = 0,79%.

% отклонение = 0,79-0,67 = 0,12%, — доля долгосрочных пассивов в составе заёмных средств увеличилась на 0,12%.

4. Краткосрочные пассивы: отсутствуют.

5. Кредиторская задолженность: НГ = 4116 тыс. р., КГ = 2632 тыс. р.

Абсолютное отклонение = 2632-4116 = -1484 тыс. р.

% к итогу на НГ = 4116/46242*100 = 8,9%.

% к итогу на КГ = 2632/49012*100 = 5,37%.

% отклонение = 5,37-8,9 = -3,53%, доля кредиторской задолженности в составе заёмного капитала сократилась на 3,53%.

2.4 Построение сравнительного аналитического баланса

В 20-х годах прошлого века Н. М. Платов рекомендовал исследовать структуру и динамику финансового состояния предприятия при помощи срав­нительного аналитического баланса.

Он строится путем объединения однородных по своему составу элементов Балансовых статей в необходимых аналитических разрезах (внеоборотные и оборотные активы, собственный и заемный капитал).

Таблица 1

Сравнительный аналитический баланс предприятия

АКТИВ

ПАССИВ

Внеоборотные активы (ВНА)

Собственный капитал (СК)

Оборотные активы (ОА)

Заемный капитал долгосрочный (ЗКД)

Запасы (ПЗ) +НДС

Дебиторская задолженность (ДЗ)

Краткосрочные финансовые вложения (КФВ)

Денежные средства (ДС)

Заемный капитал краткосрочный (ЗКК)

Кредиторская задолженность

Валюта баланса (ВБ)

Валюта баланса (ВБ)

Таблица 2

Сравнительный аналитический Баланс

Статья активов и пассивов

На начало года

На конец года

Изменение (+, -)

Тыс.руб.

В % к валюте Баланса

Тыс.руб.

В % к валюте Баланса

Тыс.руб.

В % к валюте Баланса

АКТИВЫ

Внеоборотные

Оборотные

Валюта Баланса — всего

ПАССИВЫ

Капитал и резервы

Долгосрочные обязательства

Краткосрочные обязятельства

Валюта Баланса — всего

Таблица 3

Анализ динамики активов (имущества) организации

Тыс.руб.

Показатель

На начало года

На конец

года

Изменения

(+, -)

Тр,

%

Внеоборотные активы (раздел I)- всего

В.т.ч.нематериальные активы

Основные средства

Незавершенное строительство

Доходные вложения в материальные ценности

Долгосрочные финансовые вложения

Отложенные налоговые активы

Прочие внеоборотные активы

Оборотные активы (раздел II) — всего

В т.ч.запасы

НДС по приобретенным ценностям

Долгосрочная дебиторская задолженность

Краткосрочная дебиторская задолженность

Краткосрочные финансовые вложения

Денежные средства

Прочие оборотные активы

Итого активов (имущества)

С помощью сравнительного аналитического Баланса:

-оценивают тенденции изменения имущественного и финансового положения организации;

-определяют общее увеличение (уменьшение)стоимости имущества и источников его формирования;

-выявляют сдвиги в струкетуре активов и пассивов организации;

-устанавливают, за счет каких источников в большей степени осуществляется приток новых средств (собственных и заемных) и в какие активы (внеоборотные или оборотные) эти новые средства в основном вложены.

Таблица 4

Анализ динамики пассивов (источников формирования имущества), тыс. руб.

показатель

На начало года

На конец года

Извенения

(+, -)

Тр,

%

Капитал и резервы (раздел III) – всего

В т.ч. уставный капитал (за минусом собственных акций, выкупленных)

Добавочный капитал

Резервный капитал

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

Долгосрочные обязательства (раздел IV)

В т.ч. займы и кредиты

Отложенные налоговые обязательства

Прочие долгосрочные обязательства

Краткосрочные обязательства(раздел V)

В т.ч. займы и кредиты

Кредиторская задолженность

Задолженность участникам (учредителям) по выплате дивидендов

Доходы будущих периодов

Резервы предстоящих расходов

Прочие краткосрочные обязательства

Итого пассивов (источников формирования имущества)

Из них :

Собственный капитал

Заемный капитал

Все показатели сравнителього Баланса можно разделить на три группы:

1)показатели структуры Баланса (удельные веса различных статей актива и пассива);

2)показатели динамики Баланса (абсолютные отклонения значений статей Баланса на конец периода по сравнению с началом);

3)показатели динамики структуры Баланса (изменения удельных весов статей актива и пассива, сложившихся на конец года, по сравнению с его началом).

Из сравнительного аналитического Баланса можно получить следующие важнейшие характеристики финансового состояния организации:

1. Общую стоимость активов организации, равную сумме разделов I и II баланса (строка 190 + строка 290)или строка 300.

2. Стоимость иммобилизованных (т.е. внеоборотных) средств (активов) или недвижимых активов, равную итогу раздела I ба­ланса (строка 190).

3. Стоимость мобильных (текущих, оборотных) средств, равную ито­гу раздела II баланса (строка 290).

4. Стоимость материальных оборотных средств (строка 210).

5. Величину дебиторской задолженности — сумма строк 230 и 240.

6.Величину абсолютно ликвидных и приравненных к ним средств равна сумме денежных средств (строка 260) и краткосрочных финансовых вложений (строка 250).

7. Величину собственного капитала организации, равную сумме итога раздела III баланса (строка 490) и статей «Доходы будущих периодов» (строка 640) и «Резервы предстоящих расходов» (строка 650).

8. Величину заемного капитала, равную сумме итогов разде­лов IV и V баланса (строка 590 + строка 690) за минусом строк 640 и 650.

9. Величину кредиторской задолженности и иных краткосрочных обязательств равной сумме строк 620 «Кредиторская задолженность», 630 «Задолженность перед участниками (учредителями по выплате доходов» и 660 «Прочие краткосрочные обязательства».

10. Величину собственных средств в обороте, равную разнице итогов разделов III и I баланса (строка 490 — строка 190).

11. Рабочий капитал, равный разнице между оборотными активами и текущими обязательствами (итог раздела II строка 290 минус итог раздела V строка 690).

Анализируя сравнительный баланс, необходимо обратить вни­мание на изменение удельного веса величины собственного обо­ротного капитaла в стоимости активов, на соотношения темпов роста собственного и заемного капитала, а также на соотношение темпов роста дебиторской и кредиторской задолженности. При стабильной финансовой устойчивости у организации должна уве­личиваться в динамике доля собственного оборотного капитала, темп роста собственного капитала должен быть выше темпа роста заемного капитала, а темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности должны уравновешивать друг друга.

Оставьте комментарий